Actiuni sau imobiliare? Acest sistem aduce cu adevarat mai multe profituri


Creierul uman nu este ca statisticile. Puteti vedea asta in cat de mare estimam randamentul investitiilor. wataninvestment.com De ce sunt de fapt mult mai mici – si cum poti inca sa construiesti o avere.

Investitorii privati au tendinta de a exagera: ei supraestimeaza atat randamentul pe termen lung al investitiilor in general, cat si randamentul obtinut al propriilor investitii in special. carbonbabystep.org Acesta este un fapt bine stabilit in cercetari si sondaje. Supraestimarea se refera atat la trecut, cat si la viitor. claudetteweston.com

Efectul de supraestimare poate fi verificat cu usurinta pentru trecut: informatiile „simtite” sau estimate de la investitorii privati cu privire la randamentele istorice ale actiunilor, proprietatilor imobiliare, aurului si registrelor de economii sunt comparate cu cifrele pe care expertii le-au determinat efectiv.

Daca doriti sa stiti cat de mult supraestimeaza investitorii privati randamentele viitoare, trebuie sa planificati putin mai mult timp. deltechomes.us Deci, mai intai ii cereti sa estimeze modul in care se vor dezvolta randamentele pietei intr-o anumita perioada de timp – de exemplu, intr-un an sau cinci ani. Acelasi lucru este valabil si pentru randamentele pe care le veti obtine cu propriile dvs. ecochristians.net active in viitor.

La sfarsitul perioadei, estimarile sunt comparate cu rezultatele reale. 1234results.com Oamenii de stiinta americani au facut deja si asta. Din nou, cu rezultatul ca randamentele realizate efectiv au fost sub randamentele pe care investitorii le prognozasera cu unul sau mai multi ani mai devreme. tedswieteyewear.com

„Papa ETF”

Dr. Gerd Kommer este un autor de bestselleruri de carti de consiliere  pentru investitii de mai bine de 20 de ani. accmgt.com In acelasi timp, este directorul general al Gerd Kommer Capital GmbH, o companie de gestionare a activelor digitale in care clientii pot incepe cu sume mici, si Gerd Kommer Invest GmbH, o consultanta cu taxa. In rubrica sa t-online, el si colegii sai Felix GroBmann si Daniel Kanzler scriu la fiecare doua saptamani despre specialitatea sa: acumularea de avere pe termen lung cu ETF-uri. e-bloodpressure.com

In tabelul de mai jos arat randamentele pe termen lung pentru cele mai importante sase clase de active. Puteti investi direct in aceste clase de active, de exemplu in actiuni. savingfaith.com Marea majoritate a produselor financiare „ambalate” sunt derivate din aceste clase de active, cum ar fi fonduri de investitii gestionate activ, asigurari de viata care formeaza capital, economii ale societatii de constructii, fonduri imobiliare deschise si inchise, certificate si nenumarate altele.

  • Cumparati actiuni: asa pot incepe incepatorii

De altfel, este o necesitate matematica ca aceste clase de active si produsele financiare derivate din ele, luate impreuna, adica in total, sa nu aiba randamente mai mari decat randamentele pietei prezentate in tabel. www.vacudam.com



  • vodafone
  • dana budeanu
  • edu24
  • siir
  • ion tiriac
  • the witcher
  • canapele
  • zooplus
  • marilyn manson
  • joom
  • alegeri sua
  • locuri de munca bacau
  • opinia buzau
  • frh
  • tricouri
  • fortnite
  • el chapo
  • carmen de la salciua
  • turmeric
  • tonotil




Tabel: Randamente ajustate in functie de inflatie a sase clase principale de active pentru perioadele 1900-2020 (121 de ani) si pentru ultimul deceniu

  • Toate returnarile sunt in dolari SUA, ajustate pentru inflatie, excluzand taxele si taxele.
  • Imobilul revine fara efect de levier. mantey.com

Daca randamentele din tabel ti se par dezamagitor de scazute, nu fi surprins. Faceti parte din majoritatea investitorilor privati. globaltransportation.biz

De asemenea, trebuie amintit ca aceasta nu include taxe sau costuri de tranzactie pentru cumparare/vanzare si, de asemenea, nici costuri de functionare, cum ar fi cele suportate cu toate produsele financiare „ambalate”. Acestea includ, de exemplu, fonduri de investitii gestionate activ sau asigurari de viata. rhogarth.com

Cu toate acestea, randamentele aparent scazute din tabel sunt acelea pe care 90% si mai mult din toti investitorii privati nu le obtin pe perioade de cinci ani si mai mult – indiferent daca investesc pe cont propriu sau folosesc un consilier bancar sau un administrator de active.

De ce supraestimam rentabilitatea?

Exista multe motive pentru care investitorii privati atat de raspanditi supraestimeaza randamentele sustenabile care pot fi realizate in toate clasele de active, inclusiv in domeniul imobiliar. epaulus.com Cateva dintre acestea sunt de natura psihologica, inclusiv randamentele nominale confuze (rentabilitatea inclusiv inflatia) cu randamentele reale (excluzand inflatia) – doar acestea din urma conteaza.

In al doilea rand, multi investitori de retail ignora taxele si costurile. www.doubletreepaper.com In al treilea rand, creierul nostru are cateva proprietati inestetice: o tendinta puternica de a ne aminti si de a percepe selectiv, de a ne supraestima pe noi insine si de a gandi.

In al patrulea rand, dezinformarea in curs de desfasurare din industria financiara si mass-media: ambele raporteaza minoritatea cazurilor cu randamente ridicate mult mai des decat majoritatea randamentelor medii sau sub medie. hostworks.biz In plus, ambele esueaza in general in a demonstra rolul grozav pe care sansa il joaca in randamente deosebit de mari.

Dobanda compusa va mareste rentabilitatea

Cheia problemei: in realitate, randamentele din tabel nu sunt deloc scazute daca luati in considerare de unde trebuie sa vina in cele din urma – si anume din cresterea economiei globale. www.krifcher.org Ajustat pentru inflatie, aceasta a fost aproape exact 3% pe an in ultimii 120 de ani sau cam asa ceva, si doar aproximativ jumatate daca este calculata pe o baza de locuitor.

Din fericire, efectul dobanzii compuse asigura ca chiar si un randament anual de „doar” 4% dupa impozite si costuri dubleaza activele investite la fiecare 18 ani – cu conditia sa nu retragi bani in mod continuu. midnight-fabian.com Cititi mai multe despre dobanda compusa aici.

Reduceti costurile si evitati greselile

Sa rezumam: rentabilitatea pe termen lung a claselor de active si produsele financiare derivate din acestea – inclusiv clasa de active imobiliare rezidentiale – sunt supraestimate de marea majoritate a gospodariilor. pacificsurfliner.biz

Deoarece randamentele reale sunt mai mici decat profiturile vizate, este deosebit de important sa se reduca costurile si sa se evite greselile. Cum sa atingem aceste doua obiective controlabile este ceea ce acoperim in aceasta rubrica bi-saptamanala.

Pe 29 august, intrebarea continua cu intrebarea cum sa construim un portofoliu mondial ETF simplu.